Utvikling Handelssystemer Bøker

Topp 5 Essential Beginner Books for Algorithmic Trading Algoritmisk handel oppfattes vanligvis som et komplekst område for nybegynnere å ta tak i. Det dekker et bredt spekter av disipliner, med visse aspekter som krever en betydelig grad av matematisk og statistisk modenhet. Følgelig kan det være ekstremt off-putting for uinitiert. I virkeligheten er de generelle konseptene grei å forstå, mens detaljene kan læres på en iterativ, pågående måte. Skjønnheten i algoritmisk handel er at det ikke er behov for å teste ut kunnskap om ekte kapital, da mange meglerhus gir svært realistiske markedssimulatorer. Selv om det er visse forbehold knyttet til slike systemer, gir de et miljø for å fremme et dypt nivå av forståelse, med absolutt ingen kapitalrisiko. Et vanlig spørsmål som jeg mottar fra lesere av QuantStart er Hvordan kommer jeg i gang i kvantitativ handel. Jeg har allerede skrevet en nybegynner guide til kvantitativ handel. men en artikkel kan ikke håpe å dekke mangfoldet i emnet. Dermed bestemte jeg meg for å anbefale min favoritt entry-level quant trading bøker i denne artikkelen. Den første oppgaven er å få en solid oversikt over emnet. Jeg har funnet det langt enklere å unngå tunge matematiske diskusjoner til grunnleggende er dekket og forstått. De beste bøkene jeg har funnet for dette formålet er som følger: 1) Kvantitativ handel av Ernest Chan - Dette er en av mine favoritt økonomibøker. Dr. Chan gir en flott oversikt over prosessen med å sette opp et detaljhandelskvantitativt handelssystem, ved hjelp av MatLab eller Excel. Han gjør motivet svært tilnærmet og gir inntrykk av at alle kan gjøre det. Selv om det er mange detaljer som hoppes over (hovedsakelig for korthet), er boken en god introduksjon til hvordan algoritmisk handel fungerer. Han diskuterer alfa-generasjon (handelsmodellen), risikostyring, automatiserte eksekveringssystemer og bestemte strategier (spesielt momentum og gjennomsnittlig reversering). Denne boken er stedet å starte. 2) Inne i den svarte boksen av Rishi K. Narang - I denne boken forklarer Dr. Narang i detalj hvordan et profesjonelt kvantitativt sikringsfond opererer. Det er pitched på en kunnskapsrik investor som vurderer å investere i en slik svart boks. Til tross for den tilsynelatende irrelevansen til en detaljhandler, inneholder boken faktisk et vell av informasjon om hvordan et riktig kvanthandelssystem skal utføres. For eksempel er viktigheten av transaksjonskostnader og risikostyring skissert, med ideer om hvor du skal lete etter ytterligere informasjon. Mange forhandlere kan handle godt med å plukke opp dette og se hvordan fagfolkene utfører sin handel. 3) Algoritmisk Trading amp DMA av Barry Johnson - Frasen algoritmisk handel, i finansbransjen, refererer vanligvis til utførelsesalgoritmer brukt av banker og meglere til å utføre effektive handler. Jeg bruker begrepet for å dekke ikke bare de aspekter av handel, men også kvantitativ eller systematisk handel. Denne boken handler hovedsakelig om den tidligere, skrevet av Barry Johnson, som er en kvantitativ programvareutvikler hos en investeringsbank. Betyr dette at det ikke er til nytte for detaljhandelskvoten. Ikke i det hele tatt. Å ha en dypere forståelse av hvordan utveksling arbeid og markedsmikrostruktur kan hjelpe uendelig lønnsomheten til detaljhandelsstrategier. Til tross for at det er en tung tome, er det verdt å plukke opp. Når de grunnleggende konseptene er tatt i betraktning, er det nødvendig å begynne å utvikle en handelsstrategi. Dette er vanligvis kjent som alfa-modellkomponenten i et handelssystem. Strategier er enkle å finne i disse dager, men den sanne verdien kommer i å bestemme dine egne handelsparametere via omfattende forskning og backtesting. Følgende bøker diskuterer visse typer handels - og kjøringssystemer og hvordan man skal implementere dem: 4) Algoritmisk handel av Ernest Chan - Dette er den andre boka av Dr. Chan. I den første boken slo han til momentum, betyr reversering og visse høyfrekvente strategier. Denne boken diskuterer slike strategier i dybden og gir betydelige implementeringsdetaljer, om enn med mer matematisk kompleksitet enn i det første (for eksempel Kalman Filters, StationarityCointegration, CADF etc). Strategiene, igjen, gjør stor bruk av MatLab, men koden kan enkelt endres til C, Pythonpandas eller R for de som har programmeringserfaring. Det gir også oppdateringer om den nyeste markedsadferd, som den første boken ble skrevet noen år tilbake. 5) Handel og utveksling av Larry Harris - Denne boken konsentrerer seg om markedsmikrostruktur. som jeg personlig føler er et viktig område å lære om, selv i begynnelsen av kvanthandel. Markedsmikrostruktur er vitenskapen om hvordan markedsdeltakere samhandler og dynamikken som forekommer i bestillingsboken. Det er nært knyttet til hvordan utveksling fungerer og hva som faktisk skjer når en handel er plassert. Denne boken er mindre om handelsstrategier som sådan, men mer om ting å være oppmerksom på når du utformer kjøringssystemer. Mange fagfolk i kvantfinansieringsrommet ser dette som en utmerket bok, og jeg anbefaler det også. På dette tidspunktet vil du som en forhandler være et godt sted å begynne å undersøke de andre komponentene i et handelssystem, for eksempel utførelsesmekanismen (og dets dype forhold til transaksjonskostnader), samt risiko og porteføljestyring. Jeg vil dicuss bøker for disse emnene i senere artikler. Bare å komme i gang med kvantitativ handel15: Utvikling av et handelssystem av Murray A. Ruggiero Utvikling av et handelssystem Utvikling av et handelssystem kan være en svært vanskelig prosess hvis du ikke forstår trinnene som er involvert i å bygge et pålitelig og lønnsomt system. Hvis du forstår trinnene og har handelsmetoder som er lyd, er det mindre vanskelig å bygge vellykkede handelssystemer. TRINNER FOR UTVIKLING AV ET HANDELSYSTEM For å gi deg en oversikt over hvordan du bygger et handelssystem, er de nødvendige trinnene oppført i Tabell 15.1. Later diskuterer hver av disse trinnene mer detaljert. Velge et marked for handel Du bør velge et marked som gir deg tilgang til domenekompetanse. Når du utvikler et handelssystem for et gitt marked, må du forstå hvilke faktorer som påvirker prisbevegelser i det markedet. Hvis du vil utvikle et system som fungerer på flere markeder, er det viktig å forstå de potensielle markedene godt nok til å finne felles tekniske egenskaper som kan brukes til å utvikle et multimarketthandelssystem. Etter at du har valgt ditt marked (er), er det svært viktig å bestemme hvilken tidsramme du vil handle på, og å få en ide om hvor lenge du vil at din gjennomsnittlige handel skal vare. TABELL 15.1 STEG I UTVIKLING AV ET SYSTEM. Bestem hvilket marked og tidsramme du vil handle. Utvikle en premiss som du vil bruke til å designe ditt handelssystem. Samle inn og organisere historiske markedsdata som trengs for å utvikle modellen til utvikling. Finn den eksakte informasjonen du trenger for å løse et problem i luften, eller gå dypere for å mestre teknologiene og ferdighetene du trenger for å lykkes. Ingen kredittkort nødvendig. Hvordan utvikle et handelssystem Det er også viktig at kanten er robust. Et system er robust når det opprettholder positiv forventning. Systemet skal testes på en opp, ned og sidelengs bevegelse. Mange trendsystemer fungerer bra når instrumentet trender, men don8217t gjør det også bra når instrumentet befinner seg i en sidelengs piggsperiode. Det er avgjørende at perioden tas i betraktning ved tilbakestesting. Jeg anbefaler tilbakestesting på minst 2000 barer. Hvis du testet et system på de daglige diagrammene, anbefaler jeg at du bruker 10 år. På intradagskartene anbefaler jeg å teste systemene så langt tilbake som dataleverandøren tillater det. Dette er vanligvis 6 måneder til et år. Tilbake Testing Programmer Det er viktig å bruke profesjonell nivå programvare med back-testing evner når du utvikler systemet. For å nevne noen: En av de beste back-testprogrammene der ute, selv om programmering kan være vanskelig som det er i Pascal. Det er ingen telefonkundeservice for rikdomslaboratorium heller. NCMfx tilbyr programmeringstjenester til konkurransedyktige priser, og til enorme rabatter for sine eksisterende forex-kunder. Risikostyring Egenskaper Systemutviklingsveiviser Profesjonelt nivå back-testing og analyse programvare. Metastock tilbyr mange handelssystemer og indikatorer. Metastock har sitt eget språk, det kan være litt enklere enn Wealth-Lab, men langt mer begrenset. Kundeservice er god. Og det er mange add-ons og plug-ins som du kan kjøpe for å tilpasse din stil med handel. NCMfx tilbyr programmeringstjenester til konkurransedyktige priser, og til enorme rabatter for sine eksisterende forex-kunder. Alexander Nekritin er en profesjonell næringsdrivende med over 8 års erfaring. Hans spesialiteter inkluderer risikostyring og systemutvikling. Alexander er administrerende direktør for forexyourself. som er en forex innføring av megler og utdanning selskap som hjelper suite client8217s behov i forex trading. Alexander har en grad med en konsentrasjon i Investment Banking og derivater fra Babson College i Massachusetts. Kapittel 4: Utvikling av nye handelssystemer av Tushar S. Chande Utvikling av nye handelssystemer Teller ikke kyllingene dine før de blir inkubert. Innledning Et handelssystem er bare like godt som markedets intuisjon. Du kan formulere og teste nesten hvilket som helst handelssystem du kan forestille deg med dagens programvare. De forrige kapitlene studerte de grunnleggende prinsippene for systemdesign. Dette kapittelet utvikler og tester flere originale handelssystemer for å illustrere anvendelsen av disse prinsippene: En enkel trend-følge system 65sma-3cc-systemet. Et mønsterbasert system for lange handler bare i CB-PB-systemet. Et trend-søkende, styrketrendssystem for ADX-burstsystemet. En automatisk modus-bytte system trend-antitrend systemet. Intermarkedssystemer for korrelert markedstilsynssystemer. Et system for å plukke bottomsa bunnfiskemønster. Et system for økende innsats gir ekstraordinære mulighetsmodeller. I dette kapittelet illustrerer hvert tilfelle en annen designfilosofi. 65sma-3cc-systemet er undersøkt i størst detalj. De samme prinsippene kan brukes på alle andre systemer. Langsiktige testresultater med kontinuerlige kontrakter vises for hvert system. Dette er ikke en anbefaling at du handler disse systemene. Disse systemene har alle begrensningene i hypotetiske testresultater. De diskuteres her bare som eksempler på kunsten å utvikle systemer som passer din handelsstil. Forutsetningene bak Trend-Følgende. Finn den eksakte informasjonen du trenger for å løse et problem i farten, eller gå dypere for å mestre teknologiene og ferdighetene du trenger for å lykkes. Ingen kredittkort kreves